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BRAMPTON, ON, le 6 févr. 2014 /CNW/ - Choice Properties Real Estate Investment Trust (" Choice Properties " ou la " fiducie ") (TSX : CHP.UN) a annoncé aujourd'hui qu'elle avait conclu l'émission de débentures de premier rang non garanties (les " débentures ") de la fiducie d'un capital global de 450 millions de dollars annoncée précédemment (le " placement de débentures ").
Le placement de débentures a été effectué en vertu du prospectus préalable de base simplifié de Propriétés de Choix daté du 3 septembre 2013. Les conditions du placement des débentures sont décrites dans un supplément de prospectus daté du 3 février 2014, qui a été déposé auprès des autorités de réglementation des valeurs mobilières de chacune des provinces du Canada.
L'offre de débentures comprenait 250 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série C, d'une durée de 7 ans et assorties d'un coupon de 3,498 % par an, et 200 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série D, d'une durée de 10 ans et assorties d'un coupon de 4,293 % par an. DBRS Limited et Standard and Poor's Ratings Services ont tous deux attribué aux débentures la note "BBB". Les débentures sont de même rang que toutes les autres dettes non garanties de Choice Properties qui n'ont pas été subordonnées.
Le produit net de l'offre de débentures sera utilisé par le Trust pour rembourser la dette existante et pour les besoins généraux de l'entreprise.
L'offre de débentures a été vendue sur la base d'une agence codirigée par CIBC, RBC Marchés des Capitaux, Valeurs Mobilières TD et BMO Marchés des Capitaux.
Les obligations offertes n'ont pas été enregistrées en vertu du U.S. Securities Act de 1933, tel que modifié, et ne peuvent être offertes ou vendues aux États-Unis en l'absence d'enregistrement ou d'exemption applicable aux exigences d'enregistrement. Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ou la sollicitation d'une offre d'achat et il n'y aura pas de vente des débentures dans une juridiction où une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale.
À propos de Choice Properties Real Estate Investment Trust
Choice Properties Real Estate Investment Trust est un propriétaire, un gestionnaire et un promoteur de biens immobiliers commerciaux bien situés dans tout le Canada. Le portefeuille de Propriétés de Choix s'étend sur environ 36,2 millions de pieds carrés de superficie locative brute et se compose de 433 propriétés principalement axées sur les centres commerciaux rattachés à des supermarchés et les supermarchés autonomes. La stratégie de Choice Properties consiste à créer de la valeur en améliorant et en optimisant son portefeuille par le développement, les acquisitions et la gestion active des biens immobiliers. Le principal locataire de Choice Properties est Loblaw Companies Limited, le plus grand détaillant alimentaire du Canada. Pour plus d'informations, consultez le site Web de Choice Properties à l'adresse www.choicereit.ca et le profil d'émetteur de Choice Properties à l'adresse www.sedar.com.
SOURCE Choice Properties Real Estate Investment Trust
