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TORONTO, le 12 janv. 2018 /CNW/ - Choice Properties Real Estate Investment Trust (" Choice Properties " ou la " fiducie ") (TSX : CHP.UN) a annoncé aujourd'hui qu'elle avait conclu l'émission précédemment annoncée de débentures de premier rang non garanties de la fiducie d'un capital global de 650 millions de dollars en deux séries. L'offre comprenait (i) 300 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série I, portant intérêt au taux de 3,01 % par an et venant à échéance le 21 mars 2022 et ii) 350 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série J, portant intérêt à un taux de 3,546 % par an et arrivant à échéance le 10 janvier 2025 (collectivement, les "obligations").
L'offre a été faite en vertu du prospectus simplifié de base de Choice Properties daté du 9 janvier 2018. Les conditions de l'offre sont décrites dans un supplément de prospectus daté du 10 janvier 2018, qui a été déposé auprès des autorités de réglementation des valeurs mobilières de chacune des provinces du Canada.
Le produit net des débentures sera utilisé par le Trust pour rembourser la dette existante, y compris l'intention de racheter intégralement le capital de 400 millions de dollars de ses débentures non garanties de premier rang de série A à 3,554 % venant à échéance le 5 juillet 2018, et pour les besoins généraux de l'entreprise.
DBRS Limited a attribué aux débentures une cote de crédit de " BBB " avec une tendance " positive " et Standard and Poor's Ratings Services a attribué aux débentures une cote de crédit de " BBB ". Les débentures sont de même rang que toutes les autres dettes non garanties de Choice Properties qui n'ont pas été subordonnées.
Les débentures ont été vendues sur la base d'un mandat par un syndicat d'agents codirigé par RBC Marchés des Capitaux, Valeurs Mobilières TD, Marchés des Capitaux CIBC et BMO Marchés des Capitaux. Les obligations offertes n'ont pas été enregistrées en vertu du U.S. Securities Act de 1933, tel que modifié, et ne peuvent être offertes ou vendues aux États-Unis en l'absence d'enregistrement ou d'exemption applicable aux exigences d'enregistrement. Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ou la sollicitation d'une offre d'achat et il n'y aura pas de vente des débentures dans une juridiction où une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale.
À propos de Choice Properties Real Estate Investment Trust
Choice Properties Real Estate Investment Trust est un propriétaire, un gestionnaire et un promoteur de biens immobiliers commerciaux et de vente au détail bien situés dans tout le Canada. Le portefeuille de Propriétés de Choix s'étend sur environ 44,1 millions de pieds carrés de superficie locative brute et se compose de 546 propriétés principalement axées sur les centres commerciaux ayant pour locataire principal un supermarché ou une pharmacie et sur les supermarchés et les pharmacies autonomes. La stratégie de Choice Properties consiste à créer de la valeur en améliorant et en optimisant son portefeuille par le biais d'acquisitions relutives, d'un développement stratégique et d'une gestion active des biens immobiliers. Le principal locataire et le plus grand porteur de parts de Propriétés de Choix est Les Compagnies Loblaw Limitée, le plus grand détaillant du Canada. L'alliance solide de Propriétés de Choix avec Loblaw la place en bonne position pour une croissance future. Pour plus d'informations, consultez le site Web de Choice Properties à l'adresse www.choicereit.ca et le profil d'émetteur de Choice Properties à l'adresse www.sedar.com.
Déclarations prospectives
Ce communiqué de presse peut contenir des informations prospectives au sens de la législation applicable en matière de valeurs mobilières, qui reflètent les attentes actuelles de Choice Properties concernant des événements futurs. Les informations prospectives sont basées sur un certain nombre d'hypothèses et sont soumises à un certain nombre de risques et d'incertitudes, dont beaucoup sont indépendants de la volonté de Choice Properties, qui pourraient entraîner des résultats et des événements réels sensiblement différents de ceux qui sont divulgués ou sous-entendus dans ces informations prospectives. Ces risques et incertitudes comprennent, sans s'y limiter, les facteurs abordés dans la section du rapport de gestion du rapport du troisième trimestre 2017 de Choice Properties à l'intention des porteurs de parts. Choice Properties ne s'engage pas à mettre à jour ces informations prévisionnelles, que ce soit à la suite de nouvelles informations, d'événements futurs ou autres, sauf si la loi applicable l'exige expressément. Toutes les déclarations prospectives contenues dans le présent communiqué de presse sont faites à la date de celui-ci et sont assorties de ces mises en garde.
SOURCE Choice Properties Real Estate Investment Trust
